2021年9月10日下午，中国人民银行、中国银行保险监督管理委员会、中国证券监督管理委员会、国家外汇管理局、广东省人民政府、香港特别行政区政府与澳门特别行政区政府通过视频连线方式共同举办了“跨境理财通”业务试点启动仪式，粤港澳三地同时发布《粤港澳大湾区“跨境理财通”业务试点实施细则》。业内人士表示，“跨境理财通”业务试点是贯彻党中央、国务院建设粤港澳大湾区战略部署、落实《粤港澳大湾区发展规划纲要》的重要举措，对于打造粤港澳优质生活圈、推进大湾区金融市场互联互通、提升我国金融市场双向开放水平、助推香港国际金融中心建设具有重要意义。

试点总额度暂为1500亿元人民币

“跨境理财通”业务试点支持大湾区内地及港澳居民个人跨境投资对方银行销售的合资格投资产品，按照投资主体身份可分为“南向通”和“北向通”。“南向通”指粤港澳大湾区内地居民通过在港澳银行开立投资户，购买港澳地区银行销售的合资格投资产品;“北向通”指港澳地区居民通过在粤港澳大湾区内地银行开立投资户，购买内地银行销售的合资格投资产品。

2019年2月18日发布的《粤港澳大湾区发展规划纲要》明确，扩大香港与内地居民和机构进行跨境投资的空间，稳步扩大两地居民投资对方金融产品的渠道。2020年6月29日，中国人民银行会同香港金管局、澳门金管局发布公告，在粤港澳大湾区开展“跨境理财通”业务试点。中国人民银行副行长潘功胜表示，“跨境理财通”试点为大湾区内地及港澳居民个人跨境投资开辟了新的通道，将进一步便利大湾区居民享受优质金融服务，推进粤港澳三地居民生活深度融合;将进一步推动内地与港澳金融市场的互联互通，提升我国金融市场双向开放水平;将进一步为港澳金融业发展注入新的活力，助推香港国际金融中心的建设和发展。

潘功胜特别指出，在“跨境理财通”试点实施细则制定过程中，高度重视投资者体验和投资者权益保护工作。试点启动后，内地金融管理部门将和港澳金融监管机构在信息共享、投资者保护等方面密切协作，共同为试点的平稳运行提供政策支持和保障。

《粤港澳大湾区“跨境理财通”业务试点实施细则》显示，“北向通”跨境资金净流入额上限和“南向通”跨境资金净流出额上限均不超过“跨境理财通”业务试点总额度。目前，“跨境理财通”业务试点总额度暂定为1500亿元人民币。“跨境理财通”业务试点对单个投资者实行额度管理，投资额度为100万元人民币。

中国银行业协会首席经济学家巴曙松表示，尽管初期“跨境理财通”试点总额度暂定为1500亿元人民币，主要针对金融净资产不低于100万元个人投资者，在流入规模上逊于机构投资者，但作为拓展资产管理市场的切入点，“跨境理财通”将为区内财富管理业务跨越式发展提供重要契机。

多家外资银行准备就绪 中低风险产品为主

针对“跨境理财通”，金融机构、尤其是多家外资银行早已开启“备战”，加速布局。恒生中国副董事长兼行长宋跃升表示，恒生已经准备就绪，包括建立和优化线上线下服务渠道、强化产品选择和市场分析，预计在“跨境理财通”开通初期可为南向通客户提供超过140种涵盖不同资产及市场的基金、债券、人民币、港币及外币存款产品以供选择。另外，作为恒生银行在内地的全资附属公司，恒生中国凭借与母行恒生银行的紧密联动，布局先机，已为北向通客户遴选出一批稳健、优质、多样化的跨境理财通产品，期望凭借优异的产品筛选能力以及丰富的跨境服务经验，为粤港澳大湾区客户提供更契合需求的产品及优质的金融服务。

汇丰亚太区联席行政总裁廖宜建表示，汇丰在人手、设施、系统、产品及服务等各方面已准备就绪，积极争取成为首批提供“跨境理财通”服务的银行。汇丰在大湾区有超过5000名零售银行员工，随时准备为客户提供无缝跨境理财服务体验，并计划在理财通启动初期提供超过100个中、低风险的精选理财产品，涵盖细则中规定的所有产品种类。

渣打银行(中国)总裁、行长兼副董事长张晓蕾表示，渣打在“跨境理财通”的服务流程、系统研发、投资者权益保护、内部制度等方面的筹备工作已接近完成。期待监管机构批准后，能够成为第一批参与”跨境理财通”业务的银行。从保护投资者的角度出发，计划先推出中低风险产品。以北向通为例，初期会有超过20只基金进入“跨境理财通”渠道销售，涵盖股、债等多种资产类别，包括中国新经济主题相关的基金，以及固收+策略基金，其中不少是渣打银行独家代销的基金。

金融市场“双向开放”持续深化

巴曙松说，“跨境理财通”的顺利推出不仅需要在金融基础设施方面支持“跨境理财通”的有效运作，也需要大湾区内各方金融监管的沟通配合、以及金融法规的协调统一。“跨境理财通”的顺利推进可以为国家未来的跨境金融合作提供有益的借鉴经验，可以根据国家金融和跨境资金流动的实际情况，进一步扩大试点地区和范围。

实际上，金融市场“双向开放”不断提速。据潘功胜在9月9日举行的国新办发布会上透露，在市场互联互通方面，除了“跨境理财通”，债券“南向通”项目也将于近日正式启动运行。

招联金融首席研究员董希淼表示，“跨境理财通”和债券“南向通”正式启动运行，有助于稳步探索和推进资本项目可兑换，进一步促进和深化金融业扩大开放、深化改革，为全国金融业“双向开放”探索和积累更多的经验。